Стоит ли прикупить акций производителя инфраструктурного ПО? ⭐
Что за “Астра”? Группа компаний «Астра» — один из лидеров российского рынка информационных технологий в области разработки программного обеспечения (ПО) и средств защиты информации. В команде сегодня трудится более 1 900 высокопрофессиональных сотрудников, а программные продукты «Астры» используются во всех отраслях экономики: в ведущих энергетических и нефтегазовых компаниях, в организациях финансового сектора, а также в госкомпаниях и госкорпорациях, в медицине и образовании.
«Астра» создает системное и прикладное ПО, а также сервисы, которые удовлетворяют потребности заказчиков при создании и проектировании ИТ-инфраструктур.
В основе экосистемы — Astra Linux, сертифицированная операционная система со встроенными средствами защиты информации для безопасной работы ИТ-инфраструктур любого масштаба. Всего в портфеле «Астры» 17 ИТ-решений: средства виртуализации, управление доменом, резервное копирование, создание инфраструктур виртуальных рабочих мест, инфраструктурные платформы, корпоративная почта и мобильное рабочее место (офиц. сайт).
Буквально несколько основных цифр.
✅Доля компании от рынка российских операционных систем – 75%;
✅Компания занимает 23% рынка российских разработчиков инфраструктурного ПО;
✅Число клиентов – около 19 тысяч;
✅Компания уже создала экосистему своих продуктов, которых уже 17.
❗По мнению компании в ближайшие 7 лет рынок инфраструктурного ПО должен почти утроиться, а доля отечественных компании должна составить около 90%.
✔Кстати, выручка компании выросла с 2,2 млрд. руб. в 2021 году, то 5,4 в 2022.
✔У компании отрицательный чистый долг и утверждена дивидендная политика.
База для расчета дивидендов – скорр. чистая прибыль в размере от нуля до 50% исходя из долговой нагрузки компании.
Финансовые результаты компании я отдельно комментировать не буду, они разумеется очень сильные.
Давайте теперь посмотрим на отдельные интересные моменты.
Компания собирается продать 5% своих акций по цене от 300 до 333 рублей за штуку, если взять P/S близкой “Группа Позитив”, то вся компания “Астра” должна стоить 62 млрд. руб., что как раз в диапазоне компании, то есть сильного разгона акций в первые дни я думаю все-таки не должно быть.
Компания нацелена заместить позиции Windows в России, которая сейчас занимает по меньшей мере 85% рынка ОС. Например недавно Ведомости сообщили, что Госдума закупит ОС от “Астры”.
Кстати, компания работает в сегменте IT, а значит получит множество налоговых льгот от государства.
У компании основной конкурент это “Группа Позитив”, но у них все-таки достаточно разные продуктовые линейки, к тому уже у “Астры” есть своя ОС.
Я лично никогда не пользовался ни одним продуктом “Астры”, да и отзывы об их операционной системе я видел прямо скажем разные, и хорошие и плохие.
Так стоит ли участвовать в IPO? Я для себя лично решил, что не буду, по крайней мере пока. Может быть когда доля акций в свободном обращении будет от 10% да и появится хоть короткая но дивидендная история, вот тогда я и подумаю.
Для подписчиков Premium клуба я написал отдельный большой пост с некоторыми деталями, которые стоит учесть перед принятием решения о покупке акций “Астры”.
Чтобы вступить в Premium клуб и зарабатывать вместе с нами, напиши в сообщения сообщества “хочу в клуб” – https://vk.com/im?sel=-213355069
✔ Если материал был Вам полезен поставьте пожалуйста лайк и расскажите друзьям это помогает развитию группы!
По всем вопросам можно обратиться ко мне лично (ссылка под постом)
Данный пост не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией!
0 комментариев